ETF Strategien

Anleger setzen im Jahr 2026 verstärkt auf eine Kombination aus breit gestreuten Kernpositionen und gezielten Themenwetten. Nach Jahren, die durch geopolitische Spannungen, technologische Umbrüche und Zinsunsicherheiten geprägt waren, richtet sich der Fokus nun stärker auf strukturelles Wachstum und langfristige Anlagethemen. Professionelle Fondsselektoren nutzen dabei unterschiedliche Ansätze – von Core-Strategien bis zu Satelliten-Strategien.

Core-Strategien: Globale Basis-ETFs als Fundament

Als zentrale Kernposition empfehlen Analysten den Amundi MSCI World UCITS ETF Acc. Der ETF bietet Zugang zu einem breiten Korb von Aktien aus entwickelten Märkten weltweit und zeichnet sich durch sehr günstige Gebühren von 0,12% pro Jahr aus. Die Dividenden werden thesauriert, also automatisch reinvestiert, was den Zinseszinseffekt verstärkt. Historisch betrachtet liefert das Produkt eine attraktive Rendite.

Für Anleger, die bewusst eine Streuung außerhalb der USA anstreben, bieten sich Produkte wie der Xtrackers MSCI World ex USA ETF 1C von DWS an. Dieser ETF schließt US-amerikanische Aktien aus und ermöglicht eine stärkere Gewichtung europäischer, asiatischer und pazifischer Märkte. Eine weitere Option ist der Amundi Core MSCI Emerging Markets Swap ETF, der Zugang zu Schwellenländern bietet und als Ergänzung zu industrialisierten Märkten dient.

Satelliten-Strategien: Gezielte Sektorwetten

Europäische Banken im Fokus

Der iShares EURO STOXX Banks 30-15 UCITS ETF (WKN: 628930) wurde im Januar 2026 zum ETF des Monats gekürt. Das Produkt investiert in rund 30 Banken aus Europa und profitiert vom aktuellen Zinsumfeld. Banken-ETFs gelten als zyklische Wetten, die von steigenden Zinsen und wirtschaftlicher Erholung profitieren können.

Edelmetalle und Rohstoffe

Im Februar 2026 gehörten Edelmetalle-Aktien-ETFs zu den Produkten mit der besten Performance. Der UBS Solactive US Listed Gold & Silver Miners UCITS ETF (GLDSL) und der Amundi Index Solutions - Amundi NYSE Arca Gold BUGS (GLD) investieren in Minenunternehmen, die Gold und Silber fördern. Diese Produkte bieten indirekten Zugang zu Edelmetallen über Aktien der produzierenden Unternehmen.

Bei den Rohstoff-Indizes zeigt der Bloomberg Heating Oil Index mit einer Rendite von 119,66% die aktuell beste Performance unter allen analysierten ETFs (Stand: April 2026, Quelle: justETF). Diese außergewöhnliche Entwicklung spiegelt die Volatilität und das Potenzial von Energie-Rohstoffen wider.

ESG-Strategien: Comeback mit höheren Qualitätsansprüchen

Nachhaltige Geldanlagen erleben 2026 ein Comeback, wobei die Qualität der ESG-Kriterien stärker in den Fokus rückt als in früheren Jahren. ESG steht für Environmental (Umwelt), Social (Soziales) und Governance (Unternehmensführung) und bezeichnet Kriterien, nach denen Unternehmen auf ihre Nachhaltigkeit bewertet werden.

Als Beispiel für ein qualitativ anspruchsvolles Produkt nennen Analysten den Rize Environmental Impact 100 UCITS ETF (WKN: A3CN9S). Anders als viele ETFs, die lediglich ein ESG-Etikett tragen, investiert dieser Fonds gezielt in 100 Unternehmen, die mit innovativen Lösungsansätzen dringliche Klima- und Umweltprobleme angehen sollen. Der Fokus liegt auf messbarer Wirkung statt bloßer Ausschlusskriterien.

Strategische Positionierung: Core-Satellite-Ansatz

Die Kombination aus Core- und Satelliten-Strategien erlaubt Anlegern, eine solide Basis mit breiter Marktabdeckung zu schaffen und gleichzeitig gezielte Akzente zu setzen. Der Kernbereich besteht typischerweise aus einem oder mehreren breit gestreuten Welt- oder Regional-ETFs, während Satelliten gezielt Themen, Sektoren oder Regionen abdecken.

Bei der Gewichtung orientieren sich viele Anleger an einer Aufteilung von 70-80% Kernpositionen und 20-30% Satelliten. Diese Struktur ermöglicht es, von langfristigem Marktwachstum zu profitieren und gleichzeitig von spezifischen Trends zu partizipieren, ohne das Gesamtrisiko übermäßig zu erhöhen.

Diversifikation bleibt entscheidend

Trotz aller strategischen Überlegungen bleibt die Diversifikation das zentrale Prinzip erfolgreicher ETF-Portfolios. Eine Streuung über verschiedene Regionen, Sektoren und Anlageklassen reduziert das Konzentrationsrisiko und macht das Portfolio widerstandsfähiger gegen Marktschwankungen. Die Kombination aus globalen Basis-ETFs, regionalen Ergänzungen und thematischen Satelliten bietet Anlegern die Möglichkeit, ihre individuellen Erwartungen und Risikobereitschaften abzubilden, ohne auf die Vorteile passiver Investments zu verzichten.